本文來源：時代商學院 作者：雷小艷 黃銳 彭元重 陳麗娜

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來源 |時代商學院

作者 |雷小艷 黃銳 彭元重 陳麗娜

編輯 |孫華秋

一、問詢：東實股份、博石高科獲問詢

1.東實股份收到首輪問詢函，擁有東風本田、長城汽車等客戶

6月25日，東實汽車科技集團股份有限公司（簡稱“東實股份”）收到第一輪問詢函，正沖刺主板上市，計劃募資17.98億元。

招股書顯示，東實股份是一家同時為商用車和乘用車進行大規模配套的汽車零部件專業生產廠商，主要產品包括商用車和乘用車車身、底盤、動力等三大系統零部件。2020年至2022年，該公司車身系統、底盤系統和動力系統的收入占營收的平均比重分別為52.84%、27.78%和18.81%。

此外，東實股份擁有東風商用車、東風柳汽、東風本田、東風乘用車、長城汽車、嵐圖汽車等優質穩定的客戶。2020年至2022年，東實股份的營業收入分別為1.8億元、39.64億元、32.58億元；凈利潤分別為2.82億元、2.93億元、2.18億元。

2.博石高科獲問詢，計劃登陸創業板，生產鋰電池正極材料錳酸鋰

6月25日，安徽博石高科新材料股份有限公司（以下簡稱“博石高科”）獲交易所問詢，該公司計劃登陸創業板。

據招股書，博石高科是一家專注于錳基正極材料研發、生產和銷售的高新技術企業，主要產品為錳酸鋰，位于鋰電池產業鏈的中游正極材料制造領域。

據招股書，博石高科的產品包括容量型錳酸鋰、動力型錳酸鋰、倍率型錳酸鋰，主要應用于電動兩輪車、3C數碼、電動工具、新能源汽車和儲能等領域鋰電池的制造。

3.澤潤新能獲問詢，生產光伏組件接線盒，營收連續2年翻倍

6月25日，江蘇澤潤新能科技股份有限公司（以下簡稱“澤潤新能”）獲交易所問詢，該公司計劃登陸創業板。

據招股書，澤潤新能當前主要產品為光伏組件接線盒。光伏組件接線盒是光伏組件和光伏電力系統的核心配件之一，是太陽能光伏發電系統中必不可少的配套產品。

2020—2022年，澤潤新能的營業收入分別為1.40億元、2.84億元、5.17億元，復合增長率為91.99%。

另外，澤潤新能與駱駝集團簽署戰略合作協議，成為其新能源汽車輔助電源電池盒的重要供應商，通過駱駝集團向寶馬、奔馳、小鵬等多家整車廠商供應新能源汽車輔助電源電池盒，相關產品目前已進入小批量樣品開發、供應和驗證階段。

4.坤博精工獲北交所問詢，單晶硅生長真空爐體業務快速增長

6月21日，北交所官網顯示，浙江坤博精工科技股份有限公司（以下簡稱“坤博精工”）收到審核問詢函。

招股書顯示，坤博精工是一家專注于高端裝備精密成型零部件、單晶硅生長真空爐體的研發、生產和銷售的高新技術企業，主要為風力發電機、工業自動化設備、海工裝備、半導體加工設備等提供精密成型零部件，為光伏、半導體單晶硅生長真空爐提供整套爐體。

據招股書，該公司近兩年的業績增長及IPO募投項目都集中在單晶硅生長真空爐體方面。2020年至2022年，坤博精工單晶硅生長真空爐體營收快速增長，該業務銷售收入分別為235.76萬元、4,241.86萬元、10,517.23萬元，占營業收入比例分別為2.78%、28.29%、49.78%。

5.牦牛控股獲北交所問詢，在高端襯布領域占據領先地位

6月21日，北交所官網顯示，寧波牦牛控股股份有限公司（以下簡稱“牦牛控股”）收到審核問詢函。

招股書顯示，牦牛控股是一家高檔服裝輔料專業化制造企業，主要從事高端服裝輔料及工業用布的研發、生產與銷售。該公司在高端服裝輔料領域積聚起較強的綜合技術實力及品牌美譽度，擁有領先的坯布織造及染整生產工藝，實現了高端服裝輔料國產化。

據招股書，在里布領域，該公司是全球頂尖里布賓霸里布國內唯一的生產商，也是國內少有的能夠覆蓋全品類人造纖維長絲產品織造生產的企業；在襯布領域，該公司的“牦牛牌”襯布是行業公認的優質名牌產品，品牌歷史悠久，在高端襯布領域占據領先地位；在工業用布領域，該公司擁有生產高強度、高密度工業用布產品的能力，是全球橡膠和塑料專業技術領域專家德國康迪泰克公司的合作伙伴。

6.瑞華技術回復第一輪問詢，2023年一季度凈利潤大增662.5%

6月21日，北交所官網顯示，常州瑞華化工工程技術股份有限公司（以下簡稱“瑞華技術”）披露了第一輪審核問詢函的回復文件。

招股書顯示，瑞華技術致力于為化工企業提供基于化工工藝包技術的成套技術綜合解決方案，主要產品為化工工藝包、化工設備和催化劑。該公司核心業務涵蓋基礎研究試驗、工藝路線和催化劑開發、技術許可、技術服務、化工設備設計與制造以及新材料技術開發及制備，是一家國內領先的石油化工技術提供商。

據2023年一季報，瑞華技術第一季度實現營業收入1.12億元，同比增長38.50%；凈利潤為7556.10萬元，同比增長662.50%。

二、注冊：熱威電熱、恒興科技、愛迪特提交注冊

1.熱威電熱提交注冊，擬登陸主板，報告期內部分產品產能利用率超100%

6月25日，上交所官網顯示，杭州熱威電熱科技股份有限公司（以下簡稱“熱威電熱”）已提交注冊，擬于主板上市，計劃募集資金7.6億元。

按產品類型分，熱威電熱主要擁有民用電器電熱元件，商用電器/工業裝備電熱元件，新能源汽車電熱元件，配件及其他等產品。

2020年至2022年，熱威電熱分別實現營業收入14.56億元、18.02億元、16.87億元，分別實現凈利潤13192.78萬元、24074.1萬元、24103.32萬元。由此可知，2022年，該公司的營收同比下降6.41%，但凈利潤仍保持小幅增長。

招股書顯示，2020年，熱威電熱新增了新能源汽車電熱元件業務。2021年，該公司新能源汽車電熱元件開始實現規模化生產和銷售，當年產能利用率迅速升至243.02%。此外，2020年至2022年，熱威電熱的金屬管狀電熱元件、裸露式電熱元件產能利用率多次超100%。

2.恒興科技提交注冊，2021年抽中現場檢查后撤回IPO

6月25日，江蘇恒興新材料科技股份有限公司（以下簡稱“恒興科技”）已提交注冊，擬于上交所主板上市，計劃募集資金9億元。

據悉，這是恒興科技第二次沖擊上市，早在2020年該公司就申請在深交所創業板上市。2021年1月31日，中國證券業協會首發企業信息披露質量抽查抽簽抽中現場調查，9天后的2月9日，恒興科技撤回申請材料。

招股書顯示，恒興科技主營業務為采購大宗化學品作為原料，圍繞有機酮、有機酯和有機酸產業鏈布局，利用、研發、生產和銷售特色精細化學產品，相關產品主要應用于高效、低毒、環境友好型農藥、鋰電池電解液、香精香料及環保涂料等領域。

2020年至2022年，恒興科技的營業收入分別為4.28億元、5.18億元、6.77億元；歸母凈利潤分別為1.25億元、8972.22萬元、9327.87萬元。

3.愛迪特提交注冊，生產口腔修復材料與口腔數字化設備

6月25日，愛迪特(秦皇島)科技股份有限公司（以下簡稱“愛迪特”）的IPO審核進度變為“提交注冊”，該公司計劃登陸創業板。

據招股書，愛迪特是口腔修復材料及口腔數字化設備提供商，為義齒技工所和口腔醫療門診、口腔醫院等口腔醫療服務機構提供高效、安全、優質的一站式數字化口腔綜合服務。

對于口腔修復材料，愛迪特的產品包括氧化鋯瓷塊、玻璃陶瓷、樹脂等；對于口腔數字化設備，愛迪特產品包括數字取像設備、切削設備、燒結設備等。

三、港美股IPO：物管企業泓盈服務沖刺港交所

1.泓盈服務首次遞表港交所，湖南省物業服務龍頭企業

6月25日，港交所最新動態顯示，泓盈城市運營服務集團股份有限公司（Hollwin Urban Operation Service Group Co., Ltd.，簡稱“泓盈服務”）首次遞交申請材料，擬登陸主板，中國國際金融香港證券有限公司為其獨家保薦人。

招股書顯示，泓盈服務是一家領先的國有城市服務及運營提供商，提供廣泛的服務，包括物業管理服務、城市服務及商業運營服務。物業管理服務是該公司發展的基石，城市服務已成為其業務的主題及核心，可帶來強勁的收入和利潤，而商業運營服務則為其整體業務提供重要支持。因此，泓盈服務實現了三位一體（即“管理+服務+運營”）的聯動，形成了一種具有凝聚力和創新性的商業模式。通過利用空間服務與資源運營之間的協同效應，泓盈服務致力于實現“讓城市生活更美好”的使命。

根據中指院的資料，按截至2022年12月31日止年度的綜合實力、毛利及城市服務收入統計，泓盈服務在總部位于湖南省的中國物業服務百強企業中排名第一。

2.多點數智再次遞表港交所，國內領先的零售云解決方案服務商

6月23日，港交所最新動態顯示，多點數智有限公司（Dmall Inc.，簡稱“多點數智”）再次遞交申請材料，擬登陸主板，招銀國際融資有限公司、瑞士信貸（香港）有限公司、招商證券（香港）有限公司、中信里昂證券有限公司、野村國際（香港）有限公司為其聯席保薦人。這是該公司第二次向港交所遞交申請材料。

招股書顯示，多點數智為本地零售業提供SaaS解決方案，憑借一站式零售云解決方案的全面覆蓋、蘊含行業最新實踐、智能化數據驅動業務決策、持續產品開發從競爭對手中脫穎而出，幫助零售商及品牌商驅動收益增長及降低成本。

根據弗若斯特沙利文的資料，按2022年的商品交易總額計算，該公司是亞洲最大的零售云解決方案服務商及中國領先的端到端全渠道零售云解決方案服務商。端到端覆蓋是指該公司能夠滿足零售商從供應端至消費端所有關鍵運營環節的需求。多點數智覆蓋了廣泛的運營模塊，觸達了行業內多樣化的客戶群，從而獲得深入的零售專業知識。基于對零售行業的深刻理解和技術進步，多點數智不斷改進SaaS模塊，為零售商提供具體和可衡量的提升。

3.凱德工程6月30日納斯達克上市，總部位于中國香港的建筑服務商

6月25日，美股最新動態顯示，Chi Ko Holdings Limited（簡稱“凱德工程”）將于6月30日在納斯達克上市，計劃發行174萬股，發行價格為4美元/股，首發募資總額為696萬美元。

招股書顯示，凱德工程總部位于中國香港，成立于1981年，是一家一站式建筑服務提供商，專注于新/舊樓宇的設計、拆卸和建造，以及室內外裝修、大慶整體維修及保養等工程項目。2021財年（截至2021年3月31日）、2022財年（截至2022年3月31日），凱德工程分別實現營業總收入3239.51萬美元、6072.43萬美元。

（全文3836字）

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